Phân tích cơ bản

Phân tích chứng khoán, phân tích cổ phiếu là một công việc không hề đơn giản. Minh chứng đơn giản nhất cho điều đó là số người thành công trong lĩnh vực này là không nhiều và lương cho những vị trí này là rất cao. Việc lựa chọn một trong hai: phân tích cơ bản hay phân tích kỹ thuật hoặc cả hai là một điều rất quan trọng. Trong bài viết này, tôi xin chia sẻ những điểm chính của phân tích cơ bản.

NHỮNG ĐIỂM QUAN TRỌNG VỀ PHÂN TÍCH CƠ BẢN

Chúng ta biết rằng Phân tích cơ bản là phương pháp phân tích cổ phiếu dựa vào các yếu tố mang tính chất nền tảng. Giá trị là mục tiêu chính của phương pháp này. Để làm được điều đó bạn cần:

Số liệu tài chính cơ bản
1. Các chỉ tiêu tài chính quan trọng
2. Các hệ số về tài chính
Thông tin tài chính, kinh tế

CHỈ TIÊU TÀI CHÍNH

Đầu tiên, chúng ta phải quan tâm tới các chỉ tiêu tài chính quan trọng như:

Doanh thu
Lợi nhuận
Vốn chủ sở hữu
Vốn vay
Nợ ngắn hạn, nợ dài hạn
Hàng tồn kho
…

Bạn có thể, tìm được những thông tin này trong báo cáo tài chính của công ty. Hãy phân tích những biến động của các chỉ tiêu này qua các kỳ hàng năm.

CHỈ SỐ TÀI CHÍNH

Tiếp đến, hãy lưu ý đến các chỉ số về tài chính. Các chỉ số tài chính mà bạn cần quan tâm như:

Hiệu quả hoạt động: ROA, ROE, ROI
Khả năng tăng trưởng: Doanh thu, lợi nhuận, vốn chủ sở hữu
Sức khỏe của tổ chức, doanh nghiệp: P/E, tỷ suất thanh toán nhanh, công nợ/vốn chủ
Định giá: EPS, P/E, P/B, D/P

THÔNG TIN TÀI CHÍNH, TÌNH HÌNH KINH TẾ

Đối với thông tin tài chính, tình hình kinh tế, môi trường kinh doanh. Bạn cần xem xét tổng thể về tình hình kinh tế của quốc gia, ngành nghề, lĩnh vực hoạt động. Những nội dung chính bạn cần quan tâm, chú ý như:

Lãi suất
Lạm phát
Giá vàng, ngoại tệ
Tình hình kinh tế vĩ mô
Tình hình phát triển, cạnh tranh, xu thế của ngành nghề, lĩnh vực của công ty
Việc phát hành, chia tách cổ phiếu
…

Đối với những người theo phương pháp phân tích cơ bản này, có rất nhiều công việc bạn cần phải làm. Tất nhiên, bạn sẽ được trả công xứng đáng nếu bạn làm tốt. Việc lựa chọn phương pháp phân tích cổ phiếu tủy thuộc vào sở trường, sở đoản của bạn.

Hãy phân tích cẩn thận trước mỗi quyết định đầu tư và một “đầu lạnh” sẽ giúp bạn thành công.

Chia sẻ của Tungnx – Chứng Khoán

5 Bài viết mới nhất về Chứng khoán
Nguyên tắc đầu tư chứng khoán Sai lầm thường gặp trong đầu tư 7 dấu hiệu nhận diện cổ phiếu “rởm” Khi nào nên bán cổ phiếu 7 sai lầm trong đầu tư chứng khoán Xem thêm